第二十一集

　　袁世凯夜访荣禄，告之与谭嗣同密会之事，荣禄转告慈禧，劝阻慈禧杀袁世凯，并恳请慈禧垂帘听政。

　　谭嗣同不听梁启超的劝阻，执意以死唤醒世人，终于慨然入狱，而早已躲起来的康有

　　为，则在日本人的帮助下与梁启超一同出逃东瀛。

　　小德子赴小站宣旨。令袁世凯署理山东巡抚，严行禁止义和拳会。袁世凯接旨，并通过徐世昌向小德子行贿。

　　康梁在日本鼓动民众，却遭到王照对《密诏》的置疑，一番唇枪舌战。

　　瀛台，慈禧训斥光绪。

　　第二十二集

　　小德子授意太医谎称光绪有病，太医遵从。

　　慈禧在乐寿堂召见李鸿章，询问关于废帝一事，李鸿章避而不谈，虚从委蛇，但答允慈禧让他接管两广之事。

　　各国使臣向荣禄提出严惩义和团，并要求派西医为光绪诊治。荣禄拜访李鸿章，寻求对策，李鸿章劝他力谏不得废帝，荣禄依言禀承慈禧。经西医诊断，光绪无病。

　　恩海杀死德国公使克林德，触发紧张局势，各国使臣纷纷要求本国政府进兵中国。

　　盛宣怀奉李鸿章之命拜会张之洞，恳请张之洞主持东南局势，张之洞答允此事。

　　各国兵舰抵达大沽外海，情势危急。

　　第二十三集

　　慈禧由众臣陪同巡视义和团众。

　　大沽炮台失守，提督罗荣光殉职，但荣禄等人为使慈禧心安，谎称此战获胜，东暖阁上，群臣商议对列强入侵是战是和，光绪主和却被慈禧驳回，并代拟圣旨，向英法美德等十一国宣战。

　　李鸿章和张之洞均称宣战诏书是"伪诏"，并俱不奉诏。张之洞派辜鸿铭与英国领事谈判，张謇对此举有些不解，盛宣怀一言点醒梦中人。

　　交战在即，慈禧整编义和团众，组成"虎神营"，义和团众士气高涨，跃跃欲试。

　　第二十四集

　　清军节节败退，慈禧却一直被蒙在鼓里，反倒给众人论功行赏，直到列强攻破东华门，才得不换装出逃。珍妃阻止光绪离京，被慈禧令人扔到井里，光绪悲痛不已。

　　袁世凯为众王爷准备住房，部属杨士琦凭一纸借据盘来十六处高宅，受到袁世凯赏识，让其跟随左右。

　　出逃路上，慈禧等人颠沛流离，受尽磨难，不想在关帝庙遇上陕西布政使岑春煊。岑春煊不远千里前来护驾，令慈禧大受感动，而光绪则始终郁闷不堪。

　　第二十五集

　　载振赶来，迎接慈禧銮驾。

　　列强攻陷北京，烧杀掳掠，分割区域，京城内的王爷官员纷纷自杀。袁世凯为众王爷安排住处，却在载沣那里碰了个软钉子。

　　时局更加混乱，孙文却劝阻了郑士良积极筹备的起义，让其保存实力，等待更好的时机。

　　梁启超拜访李鸿章，提出救国的上中下三策，李鸿章坚持奉诏进京议和，梁启超唏嘘不已，请求为李鸿章立传，李鸿章允准此事，并交出全部文牍履历。

　　慈禧住进岑春煊家中，无奈于时局，令毓贤再次启用义和团。李鸿章进京谈判，为筹借赔款和各国公使周旋，不卑不亢，八面玲珑。

　　第二十六集

　　慈禧为洋人要除掉自己而担忧，荣禄劝她宽心，说李鸿章自然会办好一切。

　　在与各国将军的谈判中，李鸿章晓以厉害，一番唇枪舌战，终于使列强放弃惩办慈禧的打算，但要求慈禧惩办元凶的名单上仍有大臣一百七十余名，慈禧为求自保，一一允诺。

　　刚毅，徐桐父子、毓贤等主战大臣纷纷被杀。慈禧准备回銮。

　　荣禄举荐袁世凯筹备一切事宜，袁世凯解忧，前往钱庄筹措银两。

　　第二十七集

　　杨士琦通过钱庄帐簿向众官员讹诈银两，为袁世凯筹集迎接太后回銮的费用。

　　慈禧在保定驻跸，令小德子到山东宣旨，让袁世凯署理直隶总督，接管天津防务，并立赴保定迎銮。袁世凯周密布置，以警察代替军队进驻天津。

　　慈禧为招募良才，向众官员出题考试，荣禄密召瞿鸿机前来应试，所做试卷得到慈禧常识，慈禧亲自面试瞿鸿机，瞿鸿机从容答对，即被慈禧任命为军机大臣任上行走，掌握国政大权，袁世凯得知消息，略有不安，因为二人以前曾有过嫌隙。

　　回銮前夕，李鸿章病逝。

　　第二十八集

　　慈禧銮列准点抵京。慈禧封赏群臣，令袁世凯辅佐奕劻主持洋务，更让岑春煊自选官职，光绪却仍回瀛台居住。

　　岑春煊对奕劻入主魁阁十分不满，瞿鸿机与他密谈，商议扳倒奕劻，经过密谋，瞿鸿机让岑春煊求广东巡抚，以便查访奕劻谋求贿赂的证据。

　　檀香山，孙眉为帮助弟弟孙文革命倾尽家产，令孙文大受感动，为创办革命读物《檀香山新报》，孙文四处筹借资金，终于，再次得到孙眉的帮助。

　　第二十九集

　　岑春煊夜访谭锺麟，逼问周荣曜行赌证据，谭锺麟不肯就范。岑春煊连上九道奏折弹劾谭锺麟和周荣曜，矛头却直指奕劻，慈禧沉吟示决，召瞿鸿机独对。

　　袁世凯向奕劻送上白银五十万两，奕劻因风声正紧忍痛拒绝，却向袁世凯求助除掉隐患，袁世凯妥善安置周荣曜。工于心计的奕劻在慈禧面前使尽手段，终于将岑春煊明升暗降，擢升为云贵总督，消除心头之患。

　　慈禧感慨于西洋物件的精巧，忽然对维新产生了兴趣。

　　第三十集

　　康有为、孙文均借剧场演出筹措革命经费，但二人之间政见分离，互为不满，孙文更是对康有为的保皇言论深恶痛绝，在报上刊发文章驳斥康有为。

　　梁启超与孙文会面，坦言自己也对康有为的言论有所怀疑，却始终不能背叛老师，孙文言明要和梁启超继续论战，因为"事不辩不明。"

　　赵秉钧率众警察在北京街头执行公务，与载沣发生冲突，载沣一怒之下，将赵秉钧等人一律捆绑捉拿。

　　慈禧与众人商议新政，瞿鸿机、袁世凯等人在许多事宜上俱有分歧，争论不休，载沣提到赵秉钧一事，慈禧令他放人。